Flux de numerar din activități de investiții - Prezentare generală, exemplu, ce este inclus

Fluxul de numerar din activitățile de investiții este secțiunea din situația fluxului de numerar al unei companii Situația fluxului de numerar Un extras de fluxuri de numerar (denumit oficial Situația fluxurilor de numerar) conține informații despre cât de mulți bani a generat și utilizat o companie într-o perioadă dată. Conține 3 secțiuni: numerar din operațiuni, numerar din investiții și numerar din finanțare. care afișează câți bani au fost folosiți (sau generați din) efectuarea investițiilor într-o anumită perioadă de timp. Activitățile de investiții includ achiziționarea de active pe termen lung (cum ar fi imobilizări corporale) PP&E (Imobilizări corporale) PP&E (Imobilizări corporale) este unul dintre activele imobilizate de bază găsite în bilanț . PP&E este afectat de capitalizare, amortizare și achiziții / cedări de active fixe.Aceste active joacă un rol esențial în planificarea financiară și analiza operațiunilor și cheltuielilor viitoare ale companiei, achizițiile altor companii și investițiile în valori mobiliare tranzacționabile (acțiuni și obligațiuni).

Fluxul de numerar din diagrama activităților de investiții

Ce sunt activitățile de investiții în contabilitate?

Să vedem un exemplu din ceea ce includ activitățile de investiții. În această secțiune a situației fluxurilor de numerar, poate exista o gamă largă de articole enumerate și incluse, deci este important să știm cum sunt gestionate activitățile de investiții în contabilitate.

Activitățile de investiții includ:

  • Achiziționarea de instalații și echipamente imobiliare (PP&E) - aka cheltuieli de capital Cheltuieli de capital O cheltuieli de capital (Capex pe scurt) reprezintă plata fie în numerar, fie prin credit pentru a cumpăra bunuri sau servicii care sunt valorificate în bilanț. Altfel spus, este o cheltuială care este capitalizată (adică nu este cheltuită direct pe contul de profit și pierdere) și este considerată o „investiție”. Analiștii văd Capex
  • Venituri din vânzarea PP&E
  • Achiziții de alte companii sau companii
  • Venituri din vânzarea altor întreprinderi (dezinvestiții)
  • Achiziții de valori mobiliare tranzacționabile (adică acțiuni, obligațiuni etc.)
  • Venituri din vânzarea valorilor mobiliare tranzacționabile

Există mai multe articole care pot fi incluse doar cele enumerate mai sus, iar fiecare companie este diferită. Singura modalitate sigură de a ști ce este inclus este să priviți bilanțul și să analizați diferențele dintre activele imobilizate în cele două perioade. Orice modificare a valorilor acestor active pe termen lung (altele decât impactul deprecierii) înseamnă că vor exista elemente de investiții care vor fi afișate în situația fluxului de numerar.

Flux de numerar din activități de investiții Exemplu

Să vedem un exemplu folosind situațiile financiare ale Amazonului din 2017. După cum puteți vedea mai jos, activitățile de investiții includ cinci elemente diferite, care totalizează pentru a ajunge la numerarul net furnizat de (utilizat în) investiții. Să aruncăm o privire mai atentă la fiecare dintre aceste articole pentru Amazon.

Activitățile de investiții ale Amazonului includ:

  • Outflow: achiziționarea de PP&E, inclusiv dezvoltarea de software și site-uri web
  • Ieșire: achiziționarea de valori mobiliare tranzacționabile
  • Ieșire: achiziții, net de numerar achiziționat
  • Flux: încasări din vânzarea de bunuri și echipamente
  • Flux: încasări din vânzarea valorilor mobiliare tranzacționabile

Flux de numerar din activități de investiții ExempluSursa: amazon.com

După cum puteți vedea în cifrele Amazon, principalele utilizări ale numerarului pentru investiții au fost în achiziționarea de proprietăți / echipamente / software / site-uri web, achiziționarea altor companii și cumpărarea de valori mobiliare tranzacționabile (acțiuni și obligațiuni).

De asemenea, este important să subliniem că achiziționarea PP&E (CapEx Cum se calculează CapEx - Formula Acest ghid arată cum se calculează CapEx derivând formula CapEx din contul de profit și pierdere și modelul financiar și analiza.) A fost destul de proporțională cu amortizarea, care indică faptul că compania reinvestește în mod constant pentru a-și menține activele în formă bună.

Ce nu includ activitățile de investiții?

Acum, că aveți o înțelegere solidă a ceea ce este inclus, să analizăm ceea ce nu este inclus.

Articolele neincluse sunt:

  • Plăți de dobânzi sau dividende
  • Datorii, capitaluri proprii sau alte forme de finanțare
  • Deprecierea activelor de capital (chiar dacă achiziționarea acestor active face parte din investiții)
  • Toate veniturile și cheltuielile aferente operațiunilor normale de afaceri

Aplicații în modelarea financiară

În modelarea financiară Ce este modelarea financiară Modelarea financiară se realizează în Excel pentru a prognoza performanța financiară a unei companii. Prezentare generală a ceea ce este modelarea financiară, cum și de ce să construim un model. , este esențial să aveți o înțelegere solidă a modului de construire a secțiunii de investiții a situației fluxului de numerar. Componenta principală este de obicei CapEx, dar pot exista și achiziții ale altor companii. Această secțiune este de obicei destul de simplă.

Mai jos sunt un exemplu și o captură de ecran a aspectului acestei secțiuni într-un model financiar. Observați cum în fiecare an compania are „Investiții în proprietăți și echipamente”, care sunt cheltuielile sale de capital. Nu există achiziții („Investiții în afaceri”) în niciunul dintre ani; totuși, este acolo ca substituent.

activități de investiții modelare financiară excel

Imagine: cursurile de modelare financiară ale finanțelor.

Resurse aditionale

Vă mulțumim că ați citit acest ghid pentru activități de investiții. Finance este furnizorul global oficial al certificării Analizator de modelare și evaluare financiară (FMVA) Certificare FMVA® Certificare Alăturați-vă peste 350.600 de studenți care lucrează pentru companii precum Amazon, JP Morgan și Ferrari, care pot transforma pe oricine într-un analist financiar de talie mondială.

Pentru a continua să învățați și să vă progresați în carieră, aceste resurse financiare suplimentare vă vor fi de ajutor:

  • Elementele bilanțului Bilanțul bilanțului Bilanțul contabil este una dintre cele trei situații financiare fundamentale. Aceste declarații sunt esențiale atât pentru modelarea financiară, cât și pentru contabilitate. Bilanțul afișează activele totale ale companiei și modul în care aceste active sunt finanțate, fie prin datorii, fie prin capitaluri proprii. Active = Datorii + Capitaluri proprii
  • Elementele din contul de profit și pierdere Situația de profit și pierdere Situația de profit și pierdere este una dintre situațiile financiare de bază ale unei companii care prezintă profitul și pierderea lor pe o perioadă de timp. Profitul sau pierderea se determină prin preluarea tuturor veniturilor și scăderea tuturor cheltuielilor atât din activitățile operaționale, cât și din cele neoperante. Această situație este una dintre cele trei situații utilizate atât în ​​finanțarea corporativă (inclusiv modelarea financiară), cât și în contabilitate.
  • Fluxul de numerar operațional Fluxul de numerar operațional Fluxul de numerar operațional (OCF) este suma de numerar generată de activitățile operaționale regulate ale unei afaceri într-o anumită perioadă de timp. Formula fluxului de numerar operațional este venitul net (din partea de jos a declarației de profit și pierdere), plus orice elemente non-numerar, plus ajustări pentru modificări ale fondului de rulment
  • Tipuri de modele financiare Tipuri de modele financiare Cele mai frecvente tipuri de modele financiare includ: modelul cu 3 declarații, modelul DCF, modelul M&A, modelul LBO, modelul bugetar. Descoperă primele 10 tipuri

Postări recente