Ghid de analiză CVP - Cum se efectuează analiza costurilor, volumului, profitului

Analiza cost-volum-profit (analiza CVP), denumită în mod obișnuit și analiza de rentabilitate, este o modalitate prin care companiile pot determina modul în care modificările de costuri (atât variabile, cât și fixe, costurile fixe și variabile Costul este ceva care poate fi clasificat în mai multe moduri în funcție de natura sa. Una dintre cele mai populare metode este clasificarea în funcție de costurile fixe și costurile variabile. Costurile fixe nu se modifică odată cu creșterea / scăderea unităților de volum de producție, în timp ce costurile variabile sunt doar dependente) și volumul vânzărilor afectează o companie profit. Cu aceste informații, companiile pot înțelege mai bine performanța generală, analizând câte unități trebuie vândute pentru a atinge un anumit prag de profit sau marja de siguranță.

Captură de ecran a șablonului de analiză CVP

Pentru a afla mai multe, lansați cursurile noastre de modelare financiară!

Componentele analizei CVP

Există mai multe componente diferite care alcătuiesc împreună analiza CVP. Aceste componente implică diverse calcule și rapoarte, care vor fi defalcate mai detaliat în acest ghid.

Principalele componente ale analizei CVP sunt:

  1. Raportul CM și raportul variabil al cheltuielilor
  2. Punct de rentabilitate (în unități sau dolari)
  3. Marjă de siguranță
  4. Modificări ale venitului net
  5. Gradul de pârghie de funcționare

Pentru a implementa corect analiza CVP, trebuie mai întâi să aruncăm o privire la formatul de marjă de contribuție al declarației de venit.

Configurare analiză CVP

Declarația de profit și pierdere regulată urmează ordinea veniturilor minus costul bunurilor vândute și oferă marjă brută, în timp ce veniturile minus cheltuielile duc la venitul net. O declarație a veniturilor cu marjă de contribuție urmează un concept similar, dar folosește un format diferit prin separarea costurilor fixe și variabile Costurile fixe și variabile Costul este ceva care poate fi clasificat în mai multe moduri, în funcție de natura sa. Una dintre cele mai populare metode este clasificarea în funcție de costurile fixe și costurile variabile. Costurile fixe nu se modifică odată cu creșterea / scăderea unităților de volum de producție, în timp ce costurile variabile depind numai.

Marja de contribuție este prețul de vânzare al produsului, mai puțin costurile variabile asociate cu producerea acelui produs. Această valoare poate fi dată în total sau pe unitate.

Marja de contribuție (CM) Exemplu de declarație de venit:

Luați în considerare următorul exemplu pentru a calcula cele cinci componente importante enumerate mai sus.

Compania XYZ are următoarea declarație de profit și pierdere:

Total Pe unitate
Vânzări (20.000 de unități) 1.200.000 dolari 60 USD
Mai puțin: costuri variabile - 900.000 dolari - 45 USD
Marja de contribuție 300.000 dolari 15 USD
Mai puțin: costuri fixe - 240.000 dolari
Venitul net 60.000 dolari

# 1 Raport CM și raport variabil cheltuieli

Rapoartele CM și raporturile variabile de cheltuieli sunt cifre pe care companiile doresc să le vadă în general pentru a-și face o idee despre cât de semnificative sunt costurile variabile.

Raport CM = Marja de contribuție / Vânzări

Raport variabil de cheltuieli = costuri variabile totale / vânzări

Un raport CM ridicat și un raport variabil de cheltuieli variabil indică niveluri scăzute de costuri variabile suportate.

# 2 Punct de echilibru

Punctul de rentabilitate (BEP), în unități, este numărul de produse pe care compania trebuie să le vândă pentru a acoperi toate costurile de producție. În mod similar, punctul de echilibru în dolari este numărul de vânzări pe care compania trebuie să le genereze pentru a acoperi toate costurile de producție.

Formula pentru punctul de echilibru (BEP) este:

BEP = costuri fixe totale / CM pe unitate

BEP, în unități, ar fi egal cu 240.000 / 15 = 16.000 de unități. Prin urmare, dacă compania vinde 16.000 de unități, profitul va fi zero și compania se va „echilibra” și își va acoperi doar costurile de producție.

# 3 Modificări ale venitului net (analiză ce-ar fi dacă)

Este destul de obișnuit ca companiile să dorească să estimeze modul în care se va modifica venitul lor net odată cu modificările comportamentului vânzărilor. De exemplu, companiile pot utiliza ținte de performanță în vânzări sau venituri nete pentru a determina efectul lor reciproc.

În acest exemplu, dacă conducerea dorește să obțină un profit de cel puțin 100.000 de dolari, câte unități trebuie să vândă compania?

Putem aplica formula adecvată de ce se întâmplă mai jos:

# de unități = (costuri fixe + profit țintă) / raportul CM

Prin urmare, pentru a câștiga un venit net de cel puțin 100.000 de dolari, compania trebuie să vândă cel puțin 22.666 de unități.

Pentru a afla mai multe, lansați cursurile noastre de modelare financiară!

# 4 Marja de siguranță

În plus, companiile ar putea dori, de asemenea, să calculeze marja de siguranță. Aceasta este denumită în mod obișnuit „camera de mișcare” a companiei și arată prin cât de multe vânzări pot scădea și totuși se pot echilibra.

Formula pentru marja de siguranță este:

Marja de siguranță = vânzări efective - vânzări echilibrate

Marja de siguranță din acest exemplu este:

Vânzări efective - Vânzări echivalente = 1.200.000 - 16.000 * 60 $ = 240.000 USD

Această marjă poate fi calculată și ca procent în raport cu vânzările efective: 240.000 / 1.200.000 = 20%.

Prin urmare, vânzările pot scădea cu 240.000 de dolari sau cu 20%, iar compania încă nu pierde bani.

# 5 Grad de pârghie de funcționare (DOL)

În cele din urmă, gradul de pârghie de funcționare (DOL) poate fi calculat folosind următoarea formulă:

DOL = CM / Venit net

Deci, DOL în acest exemplu este de 300.000 $ / 60.000 = 5.

Numărul DOL este un număr important, deoarece spune companiilor cum se modifică venitul net în raport cu modificările numerelor de vânzări. Mai precis, numărul 5 înseamnă că o modificare de 1% a vânzărilor va determina o schimbare mărită de 5% a venitului net.

Mulți ar putea crede că cu cât este mai mare DOL, cu atât mai bine pentru companii. Cu toate acestea, cu cât este mai mare numărul, cu atât este mai mare riscul, deoarece o DOL mai mare înseamnă, de asemenea, că o scădere de 1% a vânzărilor va determina o scădere mărită, mai mare a venitului net, scăzând în cele din urmă profitabilitatea acestuia.

Analiza CVP și luarea deciziilor

Reunind toate piesele împreună și efectuând analiza CVP, companiile pot lua decizii dacă investesc în anumite tehnologii care le vor modifica structurile de costuri și pot determina efectele asupra vânzărilor și rentabilității mult mai rapid.

De exemplu, să presupunem că XYZ Company din exemplul anterior se gândea să investească în echipamente noi care ar crește costurile variabile cu 3 USD pe unitate, dar ar putea reduce costurile fixe cu 30.000 USD. În acest scenariu de luare a deciziilor, companiile pot utiliza cu ușurință numerele din analiza CVP pentru a determina cel mai bun răspuns.

Partea cea mai grea în aceste situații implică determinarea modului în care aceste modificări vor afecta tiparele de vânzări - vânzările vor rămâne relativ similare, vor crește sau vor coborî? Odată ce estimările vânzărilor devin oarecum rezonabile, devine doar o chestiune de reducere a numărului și optimizarea profitabilității companiei.

Descărcați șablonul gratuit

Introduceți numele și adresa de e-mail în formularul de mai jos și descărcați acum șablonul gratuit!

Resurse aditionale

Acesta a fost un ghid cuprinzător pentru analiza CVP. Pentru a afla mai multe, vă recomandăm cu tărie aceste resurse financiare suplimentare:

  • Costuri variabile vs costuri fixe Costurile fixe și variabile Costurile pot fi clasificate în mai multe moduri, în funcție de natura sa. Una dintre cele mai populare metode este clasificarea în funcție de costurile fixe și costurile variabile. Costurile fixe nu se modifică odată cu creșterea / scăderea unităților de volum de producție, în timp ce costurile variabile depind numai
  • Analiza situațiilor financiare Analiza situațiilor financiare Cum se efectuează analiza situațiilor financiare. Acest ghid vă va învăța să efectuați analiza situației financiare a situației veniturilor, a bilanțului și a situației fluxului de numerar, inclusiv marjele, ratele, creșterea, lichiditatea, efectul de levier, ratele de rentabilitate și profitabilitatea.
  • Ghid de carieră FP&A Locuri de muncă Caută descrierile posturilor: cerințe și abilități pentru posturile de muncă în domeniul investițiilor bancare, cercetare de capitaluri proprii, trezorerie, FP&A, finanțe corporative, contabilitate și alte domenii de finanțare. Aceste fișe de post au fost compilate luând cele mai comune liste de competențe, cerințe, educație, experiență și altele
  • Întrebări de interviu FP&A Întrebări de interviu FP&A Întrebări și răspunsuri de interviu FP&A. Această listă include cele mai frecvente întrebări de interviu folosite pentru angajarea de locuri de muncă de planificare și analiză financiară (FP&A), cum ar fi funcțiile de analist și manager. Pe baza cercetărilor ample și a feedback-ului de la profesioniștii din corporații, această listă are cele mai probabile întrebări de interviu

Postări recente