Raport de retenție - definiție, formulă și exemplu

Raportul de păstrare (cunoscut și sub denumirea de raportul de păstrare a venitului net) este raportul dintre veniturile reținute ale unei companii și venitul net Venitul net Venitul net este un element cheie, nu numai în contul de profit și pierdere, ci în toate cele trei situații financiare de bază. În timp ce se ajunge la acesta prin contul de profit și pierdere, profitul net este, de asemenea, utilizat atât în ​​bilanț, cât și în situația fluxului de numerar. . Raportul de păstrare măsoară procentul profiturilor unei companii care sunt reinvestite într-un fel, mai degrabă decât să fie plătite investitorilor ca dividende. Dividendul Dividendul este o parte din profituri și câștigurile reportate pe care o companie le plătește acționarilor săi. Atunci când o companie generează un profit și acumulează câștigurile reportate, aceste câștiguri pot fi reinvestite în afacere sau plătite acționarilor ca dividend. .

Raportul de retenție

Formula raportului de retenție

Există o formulă simplă pentru calcularea raportului de păstrare: împărțiți venitul reținut al unei companii la venitul său net. Formula de mai jos prezintă pașii implicați:

Raport de retenție - Formula

Venitul net poate fi găsit în partea de jos a declarației de profit și pierdere a unei întreprinderi, iar cifra dividendului poate fi găsită fie în capitalul proprietar al acționarilor, acționari, acționari, acționari (cunoscut și sub denumirea de acționari) este un cont din bilanțul unei companii care constă capital plus câștigurile reportate. De asemenea, reprezintă valoarea reziduală a activelor minus datoriile. Reamenajând ecuația contabilă inițială, obținem acțiunea acționarilor = active - pasiv din bilanț sau în secțiunea de finanțare a situației fluxului de numerar.

Raportul poate fi calculat și pe acțiune, utilizând următoarea formulă:

Raport de retenție - Formula (pe acțiune)

Exemplul raportului de retenție

Alice deține o afacere cu software care se concentrează pe designul web. Este în afaceri de trei ani și vrea să calculeze raportul de păstrare a afacerii sale. În primul an, Alice's a înregistrat un venit net de 1.000 USD și nu a plătit dividende. În anul 2, Alice a înregistrat un venit net de 5.000 USD și a plătit 500 USD în dividende. În anul 3, Alice a raportat un venit net de 15.000 de dolari și a plătit în total 1.000 de dolari în dividende.

Folosind formula de mai sus, putem calcula raportul de retenție pentru fiecare perioadă:

  • Anul 1: (1.000 - 0) / 1.000 = 100%
  • Anul 2: (5.000 - 500) / 5.000 = 90%
  • Anul 3: (15.000 - 4.000) / 15.000 = 73%

În exemplul de mai sus, putem vedea că raportul de păstrare pentru afacerea Alice scade în fiecare an. Acest lucru se datorează faptului că venitul net crește în fiecare an, iar dividendele cresc cu o sumă proporțional mai mare, ducând la o tendință descendentă a raportului.

Schimbarea poate fi indicativă a lipsei de concentrare a afacerii asupra creșterii, deoarece alege să dea câștigurile sale acționarilor, mai degrabă decât să le reinvestească în afacere. Pentru a înțelege dacă acesta este un lucru bun sau un lucru rău, ar trebui să comparăm cifra cu raportul dintre concurenții Alice din industrie.

Interpretarea raportului de retenție

Un raport ridicat de păstrare nu poate fi întotdeauna indicativ pentru sănătatea financiară. Pentru a înțelege mai bine raportul de păstrare, trebuie mai întâi să înțelegem compania pentru care calculăm raportul.

Companiile mai mici și mai noi vor raporta, de obicei, rate mai mari de păstrare. Întreprinderile mai mici tind să acorde prioritate dezvoltării afacerilor și investițiilor în cercetare și dezvoltare (R&D) Cercetarea și dezvoltarea (R&D) Cercetarea și dezvoltarea (R&D) este un proces prin care o companie obține cunoștințe noi și le folosește pentru a îmbunătăți produsele existente și a introduce noi produse în operațiunile sale. Cercetarea și dezvoltarea este o investigație sistematică cu scopul de a introduce inovații în ofertele actuale de produse ale companiei. , ceea ce poate fi un motiv pentru care este mai probabil să își păstreze câștigurile decât să le distribuie ca dividende. O afacere de start ar putea, de asemenea, să se confrunte cu vânzări lente în primele etape ale activității, ceea ce ar însemna că există venituri mai mici de distribuit acționarilor, rezultând astfel un raport de păstrare mai mare.

Companiile mai mari și mai mature vor înregistra, de obicei, rate de retenție mai mici, deoarece sunt deja destul de profitabile și nu trebuie să investească la fel de mult în cercetare și dezvoltare. Astfel, astfel de companii pot alege să plătească investitorilor dividende consistente, în loc să rețină mai multe câștiguri.

Cuvânt final

La fel ca în cazul oricărui raport financiar, nu există prea mult sens în spatele unui număr unic sau independent. Pentru a obține informații semnificative, analiștii iau în considerare raportul în raport cu raporturile companiilor similare care operează în aceeași industrie. Acest lucru face mai ușoară compararea unei companii cu alta în ceea ce privește păstrarea veniturilor lor.

Rapoartele pot fi, de asemenea, luate în considerare pe o perioadă de timp pentru a observa tendințele și modificările de la an la an ale metricii. Acest lucru permite analiștilor să evalueze schimbările de performanță ale companiei într-un anumit interval de timp.

Resurse aditionale

Sperăm că v-a plăcut explicația Finanței cu privire la raportul de păstrare. Finance este furnizorul oficial al analistului global de modelare și evaluare financiară (FMVA) ™ Certificare FMVA® Alăturați-vă peste 350.600 de studenți care lucrează pentru companii precum programul de certificare Amazon, JP Morgan și Ferrari, conceput pentru a ajuta pe oricine să devină un analist financiar de talie mondială . Pentru a continua să avansezi în carieră, resursele financiare suplimentare de mai jos vor fi utile:

  • Situația fluxului de numerar Situația fluxului de numerar O situație a fluxului de numerar (denumită oficial Situația fluxurilor de numerar) conține informații despre cât de mulți bani a generat și utilizat o companie într-o perioadă dată. Conține 3 secțiuni: numerar din operațiuni, numerar din investiții și numerar din finanțare.
  • Câștigurile pe acțiune (EPS) Câștigurile pe acțiune (EPS) Câștigurile pe acțiune (EPS) sunt o valoare cheie utilizată pentru a determina partea acționarului comun din profitul companiei. EPS măsoară profitul fiecărei acțiuni comune
  • Previzionarea elementelor rând din bilanț Previzionarea elementelor din bilanț într-un model financiar Acest articol își propune să ofere cititorilor un ghid pas cu pas ușor de urmărit pentru prognozarea articolelor din bilanț pe modelul financiar.
  • Prognozarea elementelor rând ale declarației de venituri Proiectarea elementelor rând ale declarației de venit Discutăm despre diferitele metode de proiectare a elementelor rând ale declarației de venit. Proiectarea elementelor rând din contul de profit și pierdere începe cu veniturile din vânzări, apoi cu costul

Postări recente